МОНГОЛЫН ЗАХ ЗЭЭЛИЙН ТОЙМ

1

20% 15% Agriculture, % Industrials, % Service, % Net taxes, % МОНГОЛЫН ЗАХ ЗЭЭЛИЙН ТОЙМ Монголчууд Тавантолгойн ордыг бие даан ашиглаж чадна хэмээн Эрдэнэс Тавантолгойн үйл ажиллагаа эрхэлсэн захирал хэллээ 10% 5% 0% -5% 1Q-20093Q-20091Q-20103Q-20101Q-20113Q-2011-10% 25.0% 20.0% 15.0% 10.0% 5.0% 0.0% 2009 2010 2011 2012-5.0% 1,322 1,320 1,318 1,316 1,314 1,312 22,000 21,500 21,000 20,500 20,000 19,500 19,000 18,500 18,000 Non food, % Foods, % USDMNT 4-May 30-Apr 24-Apr 18-Apr MSE TOP-20 28-Oct 12-Dec 26-Jan 11-Mar 25-Apr Эх үүсвэр: Блүүмберг, Монголын Хөрөнгийн Бирж, Монгол Банк, Монголын Бизнесийн Зөвлөл Тавантолгойн ордынхоо Баруун Цанхийн хэсэгт хамтран ажиллах хөрөнгө оруулагчыг тодорхойлж чадалгүй бүтэн жилийг өнгөрөөсөн Монголчууд тус хэсэгт бие даан үйл ажиллагаа явуулж магадгүй хэмээн төслийг удирдаж байгаа төрийн өмчит компанийн гүйцэтгэх удирдлага мэдэгдлээ. Монголын хувийн секторын удирдлагууд цуглаж бизнесийн орчны талаар хэлэлцдэг Монголын Бизнесийн Зөвлөлийн энэ сарын ээлжит уулзалтан дээр Эрдэнэс Тавантолгой ХХК-ийн үйл ажиллагаа эрхэлсэн захирал Гереми Ханкок мэдэгдэхдээ Монголын Засгийн газар уг төсөлд хөрөнгө оруулагчдыг татан оролцуулах шаардлагагүй байж магадгүй хэмээн мэдэгдсэн байна. Миний үзэж байгаагаар төслийг сонирхож байгаа хөрөнгө оруулагчдыг нэгтгэж нэг консерициум болгоход хүндрэлтэй бөгөөд бидэнд хөрөнгө оруулагчдыг оролцуулалгүйгээр тус ордыг өөрсдөө бүрэн эзэмшиж Баруун Цанхийн хэсгийг бие даан удирдах боломж байна хэмээн тэрээр нэмж хэлсэн байна. Хэдийгээр өнгөрсөн 7-р сард Монголын Засгийн газар Хятадын Шенхуа Энержи, АНУ-ын Пийбоди Энержи, Оросын Төмөр Замын консерциумыг тус хэсэгт хөрөнгө оруулах стратегийн хөрөнгө оруулагчдаар шалгаруулсан ч Япон, Өмнөд Солонгосын компаниуд тендерийг шударга бус болсон хэмээн гомдол гаргаснаар шалгаруулалтыг хүчингүйд тооцсон юм. Хөрөнгө оруулагчдын сонгон шалгаруулалтын үйл ажиллагаа хэд хэдэн удаа хойшлоод байгаагаас хөрөнгө оруулагчдыг сонгон шалгаруулах үйл ажиллагаа энэ 6-р сард болох парламентийн сонгуулийн өмнө шийдэгдэх магадлал багатай бөгөөд улс төрийг бизнесээс урьтал болголоо хэмээн шинжээчид Монголын Засгийн газарт шүүмжлэлтэй хандаж хандаж байна. Бүх сонголт Засгийн газарт байгаа ба Монголчууд томоохон нүүрсний компанийн дийлэнх хувийг эзэмшихийг хүсч байгаа хэдий ч Эрдэнэс Тавантолгой одоогоор жижигхэн компани байсаар байна хэмээн Улаанбаатар дахь Фронтер хөрөнгө оруулалтын компанийн стратегич Дале Чой хэлсэн байна. Шинжээчдийн үзэж байгаагаар Эрдэнэс Тавантолгойн 29%-ийг олон улсын зах зээл дээр арилжаалах IPO 3 тэрбум ам.доллараар үнэлэгдэх төлөвтэй байгаа бөгөөд хэрэв тус компани Баруун Цанхийн хэсгийг бие даан ашиглаж эхэлбэл үнэлгээ хоёр дахин өсөх боломжтой юм. Ханкок нэмж хэлэхдээ хөрөнгө оруулагчдыг сонгон шалгаруулах гэрээ хийгдэх эсэхээс үл хамааран Баруун Цанхийн үйл ажиллагаа цаашид явагдах юм байна. Рио Тинто Саусгобийн талаарх Чалкогийн гэрээг дахин авч үзэхээр боллоо Rio Tinto PLC компани Ivanhoe Mines Ltd -ийн эзэмшлийн SouthGobi Resources Ltd ийн хувьцааг Chalco -д худалдах асуудлыг хянан үзэхээ мэдэгдлээ. Rio Tinto PLC ийн гүйцэтгэх захирал Том Албаниз энэ жилийн хувь нийлүүлэгчдийн уулзалтын үеэр хэлэхдээ энэхүү хэлцэл арилжааны нөхцөлийн хувьд өрсөлдөхүйц үр өгөөжтэй бидний Ivanhoe Mines Ltd -д хийсэн хөрөнгө оруулалтын зорилго стратегитэй нийцэж байгаа хэмээсэн байна. Өнгөрсөн 4-р сарын эхээр Хятадын хамгийн том хөнгөн цагаан үйлдвэрлэгч Aluminum Corp. of China Ltd буюу Chalco Монгол дахь нүүрс олборлогч SouthGobi Resources Ltd ийн 60%-ийг 925 сая ам.доллараар худалдан авах саналыг тавьснаар үйл ажиллагаагаа түүхий эдийн олон салбарт чиглүүлэх эхний алхамаа хийж эхлээд байгаа юм. Ivanhoe Mines Ltd SouthGobi Resources Ltd -ийн 57.6%-ийг эзэмшдэг билээ. 2

4,800 4,600 4,400 4,200 4,000 3,800 3,600 11,100 11,000 10,900 10,800 10,700 10,600 10,500 10,400 0.31 0.30 0.30 0.29 0.29 0.28 0.28 0.27 МХБ дээрх өсөлт, бууралттай хувьцаанууд Aduunchuluun (MSE:ADL), MNT 19-Apr 26-Apr 30-Apr 4-May Tavantolgoi (MSE:TTL), MNT 19-Apr 23-Apr 25-Apr 1-May Олон Улсын Биржүүд дээрх өсөлт, бууралттай хувьцаанууд 20-Apr 23-Apr 23-Apr 23-Apr 24-Apr 26-Apr 25 24 23 22 21 20 19 18 Aspire Mining (ASX:AKM), AUD Petro Matad (LON:MATD), GBP 20-Apr 23-Apr 26-Apr 1-May 2-May Одоогийн байдлаар тус хэлцэлийг Монголын Засгийн газар үндэсний аюулгүй байдлын үүднээс хянан үзэж байгаа бөгөөд энэхүү хэлбэл Засгийн газрыг тус компанийн зарим лицензүүдийг цуцлахад хүргээд байгаа билээ. Бид одоо Ivanhoe шинэ удирдлагын хувьд Монголын Засгийн газрын байр суурийг ойлгохыг хичээж байна хэмээн Албаниз хэлсэн байна. Rio Tinto Ivanhoe Mines -ийн 51%-ийг эзэмшдэг бөгөөд харин Ivanhoe Mines Монгол дахь зэсалтны Оюу Толгой төслийн 66%-ийг эзэмшдэг юм. Entrée Gold -ийн үйл ажиллагаа өргөжсөөр байна Ivanhoe Mines Ltd өөрийн хувьцааны дийлэнх хувийг эзэмших болсон Rio Tinto PLC компаниас ирэх 4-5 жилийн хугацаанд Оюу Толгойн цогцолборт багтаж буй бүх төслүүдэд санхүүжилт авах тохиролцоонд хүрснээ мэдэгдлээ.. Entrée Gold болон Оюу Толгой ХХК-уудын хамтран хөрөнгө оруулж байгуулсан Entrée-Oyu Tolgoi компанийн эзэмшдэг Өмнөд Хюго ордын эхний хэсэг энэхүү толгой компаниудын баталсан хөрөнгө оруулалтын хөтөлбөрт хамрагдахаар болжээ. Entrée Gold компани Оюу Толгой цогцолборт багтах Өмнөд Хюго болон түүнээс хэмжээгээрээ том Херуга ордуудын 20%-ийг тус тус эзэмшдэг юм байна. Рио Тинтогоор баталгаажсан санхүүгийн найдвартай байрь суурь, идэвхтэй өрнөж буй Оюу Толгой дахь хөрөнгө оруулалтын урсгал нь Entrée Gold болон түүний хувьцаа эзэмшигчдэд төсөл богино хугацаанд амжилттай хэрэгжиж бүтээгдэхүүнээ ойрын хугацаанд зах зээлд гаргах боломжийг олгож байна хэмээн тус компанийн гүйцэтгэх захирал Грег Кроу хэлсэн байна. Өнгөрсөн 3-р сарын 30-ны өдөр Entrée Gold компани Lookout Hill ордын техник эдийн засгийн шинэчилсэн үнэлгээг олон нийтэд танилцуулсан бөгөөд энэхүү тайланд хамтарсан төслийн шинэчилсэн уул уурхайн төлөвлөгөө болон өөр бусад боломжит төслүүдийг хөгжүүлэх талаар дурьдсан байна. Өмнөд Хюго орд нь 4.6 тэрбум фунт зэс, 2.3 сая унци алтны батлагдсан болон нөөцтэйгээс гадна 2.4 тэрбум тоннын зэс, 95,000 унци алтны магадлалт нөөцтэй юм. Монголын Хөрөнгийн биржийн арилжааны мэдээ 2012 оны 4-р сарын 30-наас 5-р сарын 4-ний долоо хоногт Монголын Хөрөнгийн биржийн 5 өдрийн арилжаагаар нийт 44 компанийн 437.1 мянган ширхэг хувьцааг 426 сая төгрөгөөр арилжаалжээ. ТОР-20 индекс 20,493.96 нэгжид хүрч өмнөх долоо хоногоос 546.85 нэгжээр буюу 2.7% өссөн байна. Индексийн сагсад багтах Адуунчулуун /12.2%/, Хөх Ган /6.1%/, Би Ди Сек /5.1%/, АПУ /4.7%/, Монголын Цахилгаан Холбоо /4.0%/ зэрэг ХК-ийн үнэт цаасны ханш өссөн нь индексийн өсөлтөд голчлон нөлөөлсөн бөгөөд зах зээлийн нийт үнэлгээ 37.5 тэрбум төгрөгөөр буюу 1.9% хувиар өсч, 1 их наяд 934.6 тэрбум төгрөг хүрсэн байна. Эх үүсвэр: Монголын Хөрөнгийн Бирж 3

МОНГОЛЫН ХӨРӨНГИЙН БИРЖ ДЭЭР ХУВЬЦАА НЬ АРИЛЖААЛАГДАЖ БУЙ КОМПАНИУДЫГ ҮЗҮҮЛЭЛТ A Самбар Компаниуд Нээлт Дээд Доод Хаалт Өөрчлөлт, % Өөрчлөлт /жилийн эхнээс/ % Арилжигдсан тоо Зах зээлийн үнэлгээ (тэрбум төгрөг) APU 4,300 4,600 4,399 4,500 200 4.65% 12.5% 19,028 334.29 Aduun Chuluun 4,100 4,600 4,050 4,600 500 12.20% -25.2% 1,299 13.07 Baganuur JSC 7,000 7,000 6,651 6,705-295 -4.21% -46.4% 2,435 140.63 Bayangol hotel 40,500 41,300 40,400 41,000 500 1.23% 17.1% 163 17.34 BDSec 3700 3888 3650 3888 188 5.08% 11.1% 41,248 40.15 Darkhan Nekhii 6750 6500 6479 6500-250 -3.70% 4.8% 72 7.18 Eermel 2,612 2888 2615 2,650 38 1.45% -5.4% 151 9.08 Hermes center 87 83 76 76-11 -12.64% 26.7% 1,730 5.96 Gobi 4,115 4,205 4,150 4,150 35 0.85% -18.3% 1,080 32.07 Jenco Tour Bureau 96 97 91 97 1 1.04% 7.8% 410 9.30 Khukh Gan 179 190 180 190 11 6.15% -2.1% 27,744 19.25 MDR JSC 1,000 1,000 999 1,000 0 0.00% 5.3% 15566 14.75 Mongol Savkhi 1,999 1,999 1,700 1,999 0 0.00% -22.7% 62 4.92 Mogoin Gol 20,999 21,000 19,500 20,000-999 -4.76% -37.5% 40 16.59 Remicon 179 182 179 182 3 1.68% 2.8% 241,796 14.39 Sharyn Gol 9,510 9,750 9,000 9,500-10 -0.11% -16.3% 1,129 102.31 Shivee Ovoo 7,802 8,000 7,880 8,000 198 2.54% -47.5% 568 107.35 Sor JSC 3599 3599 3599 3599 0 0.00% -5.3% 2 3.20 Talkh Chikher 10,500 12,999 12,101 12,999 2,499 15.25% 16.1% 270 12.79 Tavantolgoi 10,500 10,950 10,601 10,900 400 3.81% 3.6% 3,934 578.26 Telecom Mongolia 2,100 2,185 1,900 2,185 85 4.05% -19.1% 419 56.52 Ulsiin Ih Delguur 500 500 475 490-10 -2.00% -18.2% 6,082 17.85 MSE B Board Silikat 203 204 204 204 1 0.49% -7.7% 800 9.45 Atar Urguu 40,000 40,000 40,000 40,000 0 0.00% 6.7% 27 6.96 Makhimpex 1,601 1,650 1,605 1,650 49 3.06% -21.4% 625 6.27 Эх үүсвэр: Монголын Хөрөнгийн Бирж 4

МОНГОЛД ҮЙЛ АЖИЛЛАГАА ЯВУУЛДАГ ОЛОН УЛСЫН БИРЖ ДЭЭР БҮРТГЭЛТЭЙ КОМПАНИУДЫН ҮЗҮҮЛЭЛТ Компаниуд Нэгж Нээлт Дээд Доод хаалт Change, % YTD, % Зах зээлийн үнэлгээ (сая) Австралийн Хөрөнгийн Бирж Aspire mining AUD 0.28 0.29 0.23 0.24-14% -33% 148.9 Blina Minerals AUD 0.01 0.01 0.01 0.01 0% 0% 3.0 Cougar Energy AUD 0.01 0.01 0.01 0.01 0% -50% 15.4 Haranga Resource /ASX/ AUD 0.37 0.42 0.35 0.36-5% 29% 75.2 Draig Resources AUD 0.90 0.92 0.82 0.84 0% 31% 23.1 FeOre AUD 0.20 0.23 0.20 0.23 0% -15% 121.7 General Mining Corp AUD 0.08 0.08 0.08 0.08 0% 100% 5.0 Guildford Coal AUD 0.64 0.70 0.62 0.68 8% -9% 326.7 Leighton Holding limited AUD 20.59 20.81 19.83 19.96-2% 1% 6,728.3 Robe Australia AUD 0.01 0.01 0.01 0.01 0% -50% 5.0 Sedgman AUD 2.13 2.20 1.96 1.99-9% 9% 426.4 Voyager Resources AUD 0.05 0.05 0.05 0.05 0% -29% 67.0 Xanadu Mines AUD 0.29 0.29 0.26 0.27-4% -18% 50.8 Хонг Конгийн Хөрөнгийн Бирж Asia Coal HKD 0.10 0.11 0.10 0.10 0% 0% 214.7 China Gold HKD 34.50 35.25 33.50 34.05 1% 65% 13,489.4 CNNC Int'l HKD 2.11 2.26 2.11 2.15 0% 5% 1,051.7 China Daye Non-Fer HKD 0.42 0.42 0.41 0.42 0% -5% 7,191.1 Mongolian Mining Corp HKD 6.11 6.47 6.01 6.35 2% 6% 23,527.0 Mongolia Energy Corp /HKE/ HKD 0.65 0.67 0.63 0.64-2% -6% 4,324.2 Mongolia Investment Group HKD 0.04 0.04 0.04 0.04 0% -20% 377.1 North Asia Resource HKD 0.29 0.31 0.26 0.31 11% 41% 352.8 Solartech International HKD 0.09 0.09 0.08 0.09 0% -50% 164.6 South Gobi /HKE/ HKD 53.60 54.60 52.25 52.40-2% 16% 9,495.7 Winsway Coking Coal HKD 1.78 1.83 1.63 1.68-6% -27% 6,376.7 Zijin Mining HKD 2.67 2.73 2.51 2.53-4% -13% 53,880.0 Лондонгийн Хөрөнгийн Бирж Central Asia Metals plc GBP 92.00 98.00 86.62 95.25 12% 65% 82.7 Origo PLC GBP 29.50 29.70 28.00 28.00-5% -20% 102.6 Petro Matad /LSE/ GBP 22.69 22.90 18.00 20.00-18% -17% 35.6 5

Канадын Хөрөнгийн Биржүүд Aberdeen Int'l CAD 0.50 0.53 0.49 0.50-6% -17% 42.6 Altan Rio Minerals CAD 0.40 0.40 0.29 0.29-28% -42% 13.2 Blue Zen Mem. Parks CAD 0.08 0.08 0.08 0.08-20% 60% 2.9 China Gold CAD 4.50 4.73 4.23 4.30-3% 53% 1,703.5 Centerra Gold CAD 12.49 13.01 11.81 11.93-4% -34% 2,819.6 Denison Mines CAD 1.84 1.95 1.76 1.79-5% 26% 688.5 East Asia Minerals Corp CAD 0.32 0.39 0.30 0.36 20% -27% 39.7 Erdene Resource Development CAD 0.40 0.40 0.38 0.40 0% 5% 38.3 Entrée Gold CAD 1.08 1.13 0.99 1.00-10% -20% 128.4 Fortress Minerals CAD 4.01 4.05 4.01 4.03-2% -2% 59.8 Global Met Coal Corp CAD 0.10 0.10 0.08 0.10-9% -17% 2.5 Ivanhoe Mines /TSX/ CAD 11.91 11.93 10.32 10.56-8% -43% 7,828.6 Ivanhoe Energy CAD 0.88 0.91 0.86 0.88 1% -21% 302.8 Khan Resources CAD 0.18 0.18 0.16 0.17-6% -15% 11.6 Kincora Copper CAD 0.21 0.22 0.21 0.22 5% -29% 34.8 Lucky Strike CAD 0.18 0.18 0.16 0.17 6% -58% 3.3 Manas Petroleum CAD 0.20 0.20 0.10 0.20-5% 43% 27.8 Meritus Minerals CAD 0.02 0.02 0.02 0.02 0% 0% 1.6 Mongolia Growth Group CAD 4.27 4.28 3.94 4.10-4% 5% 124.2 Prophecy Coal /TSX/ CAD 0.35 0.38 0.34 0.34 0% -17% 77.1 Solomon Resources USD 0.06 0.06 0.06 0.06 0% -14% 1.6 Эх үүсвэр: Блүүмберг 6

1,410 1,400 1,390 1,380 1,370 1,360 1,350 5,850 5,800 5,750 5,700 5,650 5,600 9,750 9,700 9,650 9,600 9,550 9,500 9,450 9,400 9,350 9,300 1,670 1,665 1,660 1,655 1,650 1,645 1,640 1,635 1,630 1,625 1,620 S&P 500 16-Apr 18-Apr 19-Apr 21-Apr 24-Apr 26-Apr 27-Apr FTSE 100 16-Apr 17-Apr 19-Apr 20-Apr 24-Apr 25-Apr 27-Apr Nikkei 225 16-Apr 17-Apr 19-Apr 20-Apr 24-Apr 26-Apr 27-Apr Gold, US$/oz 16-Apr 17-Apr 19-Apr 21-Apr 24-Apr 26-Apr 28-Ap ОЛОН УЛСЫН ЗАХ ЗЭЭЛИЙН ТОЙМ Америк болон Европ тивүүдийн хөдөлмөрийн зах зээлийн нөхцөл байдал олон улсын эдийн засаг хүндрэлд орж байна гэсэн хүлээлтийг бий болгосноор АНУ-ын хувьцааны зах зээл өнгөрөгч долоо хоногт огцом унаж Standard & Poor s 500 индекс энэ жилийн хамгийн хүчтэй долоо хоногийн уналтыг хийлээ. Standard & Poor s 500 -ийн 10 дэд салбараас гар утасны салбараас бусад нь уналттай байсан байна. Түүхий эдийн салбарын хувьцаанууд бүгд 3.3% дээш хувийн уналтыг үзүүлсэн бөгөөд үүнд нефтийн үнэ 100 ам.доллараас доош орсны улмаас ашигт ажиллагаа нь хүлээж байснаас доогуур гарсан Marathon Oil Corp -ийн сөрөг үзүүлэлт гол гөлөөг үзүүлсэн байна. Apple Inc -ийн хувьцааны ханш 10-р сараас хойш хамгийн муу үзүүлэлтийг үзүүлсэн, JDS Uniphase Corp борлуулалтын хэмжээ зорилтот төвшиндөө хүрээгүйтэй холбоотойгоор технологийн салбарын хувьцаанууд 3.8% унасан байна. Харин Sunoco Inc 5.3 тэрбум ам.доллараар зарагдахаар болсны дараа 23% өсчээ. Өнгөрөгч долоо хоногт Standard & Poor s 500 индекс хоёр долоо хоногийн өсөлтийн дараа 2.4% унаж 1,369.10 нэгжид хүрч жилийн эхний үеийн өсөлтөө 8.9% болгон бууруулсан байна. Харин Доу Жонсын аж үйлдвэрийн индекс 190.04 нэгжээр буюу 1.4% доошилж 13,038.27 нэгжид хүрсэн байна. Тус индекс 5-р сарын 1-ний өдөр 2007 оноос хойш хамгийн өндөр төвшиндөө хүрээд байсан юм. Испани улсын нөхцөл байдал хүндэрсэн, АНУ-ын ажилгүйдлийн төвшин дорвитой буураагүй зэрэг сөрөг үзүүлэлтүүд болон хөрөнгө оруулагчдын Францын ерөнхийлөгчийн сонгуулийн хүлээлттэй холбоотойгоор Европ тивийн хувьцаанууд 3-р сараас хойш хамгийн тааруу үзүүлэлтийг үзүүллээ. Ашгийн хэмжээ өмнөх жилтэй харьцуулахад 60% буурснаас шалтгаалан ногдол ашиг тараах боломжгүй болсон Home Retail Group Plc 2006 оноос хойшхи хамгийн хүчтэй долоо хоногийн уналтыг хийсэн бол эхний улиралд хөрөнгө оруулагчид нь 1 тэрбум ам.долларын хөрөнгө оруулалтаа татсан хэмээн мэдэгдсэний дараа Man Group Plc -ийн хувьцааны ханш мөн ихээхэн хувиар доошилжээ. Мөн Vestas Wind Systems A/S хоёрдахь долоо хоногоо дарааллан унасан байна. Stoxx Europe 600 индекс 2.4% доошилж 253 нэгжид хүрсэн бөгөөд энэ сүүлийн 6 долоо хоногийн хамгийн сөрөг үзүүлэлт юм. Уг индекс өнгөрсөн долоо хоногт 0.5% өсөөд байсан бөгөөд 2012 оны хамгийн өндөр төвшин болох 3-р сарын 16-ны төвшингээс даруй 7.1%-иар унаад байна. АНУ болон Хятадын ж үйлдвэрийн бүтээгдэхүүний гарц өсөх хандлагатай болсоны дээр Австрали улс бодлогын хүүгийнхээ төвшинг хүлээж байснаас илүү функтээр бууруулсантай холбоотойгоор Азийн хувьцаанууд өнгөрөгч долоо хоногт сүүлийн таван долоо хоногт анх удаа өслөө. Зах зээлийн үнэлгээгээр хамгийн өндөр Австралийн Commonwealth Bank of Australia Сиднейн хөрөнгийн бирж дээр 2% өссөн бол Wal-Mart сүлжээнд хувцас, тоглоом нийлүүлдэг Li & Fung Ltd Хонг Конгийн хөрөнгийн бирж дээр 3.9% өссөн байна. Өмнөд Солонгосын хоёрдогч том усан онгоц үйлдвэрлэгч Samsung Heavy Industries Co ашгийн хэмжээ шинжээчдийн таамаглалыг давсны дараа 6.4% өссөн байна. Бид Азийн зах зээлийн талаар эерэг хүлээлттэй байна. Хятад болрн Азийн бусад зах зээлүүд дэлхийн бусад эдийн засагуудтай харьцуулахад өндөр өсөлтийг бий болгох нь тодорхой юм хэмээн Хонг Конг байрладаг 150 тэрбум ам.долларын хөрөнгө бүхий санг удирддаг Credit Suisse Asset Management -ийн Адриан Цуеркер хэлсэн байна. Японы хувьцаануудыг оруулалгүй тооцоолсон MSCI Ази Номхон Далайн бүсийн индекс өнгөрсөн долоо хоногт 0.3% өсч 438.58 нэгжид хүрсэн бөгөөд учир нь Японы зах зээл арилжааны сүүлийн 3 өдрийн турш бүх нийтийн амралтын улмаас хаалттай байсан юм. 7

ОЛОН УЛСЫН ЗАХ ЗЭЭЛИЙН ҮЗҮҮЛЭЛТҮҮД Индекс Нээлт Дээд Доод Хаалт 7 хоногийн өөрчлөлт DJIA 13,228.4 13,338.7 13,022.4 13,038.3-190.04-1.44% S&P 500 1,403.3 1,415.3 1,368.0 1,369.1-34.26-2.44% NASDAQ 3,060.1 3,085.4 2,956.3 2,956.3-112.86-3.68% FTSE 100 5,777.1 5,819.9 5,639.8 5,655.1-122.05-2.11% DAX 6,662.3 6,875.9 6,546.0 6,561.5-239.85-3.53% CAC 40 3,195.4 3,282.7 3,153.9 3,162.0-104.30-3.19% Stoxx Europe 600 259.7 260.9 252.4 253.0-6.12-2.36% Nikkei 225 9,471.7 9,472.3 9,332.8 9,380.3-140.64-1.48% Hang Seng 20,916.1 21,385.3 20,648.8 21,086.0 344.55 1.66% S&P/ASX 200 4,362.10 4,448.50 4,373.00 4,396.00 33.90 0.78% Mongolian Top 20 20,246.5 20,527.9 20,204.1 20,494.0 596.90 2.70% Түүхий эд Нээлт Дээд Доод Хаалт 7 хоногийн өөрчлөлт Эрчим хүч Брент нефть,ам.дол/баррель 119.28 120.02 111.23 111.44-8.39-7.00% Байгалын хий,ам.дол/бт 1.94 2.19 1.92 2.04 0.09-4.52% WTI нефть, ам.дол/баррель 102.17 105.07 101.67 103.05 0.00 0.00% Нүүрс (NYMEX), ам.дол/тонн 0.00 58.30 56.90 58.30 1.55 2.73% Металл Алт,ам.дол/унц 1,662.57 1,671.57 1,626.75 1,642.20-20.55-1.24% Мөнгө, ам.дол/унц 31.33 31.41 29.78 30.18-1.09-3.49% Зэс (LME), USD/ton 8,455.00 8,496.75 8,146.50 8,175.00-240.00-2.85% Төмрийн хүдэр (China), ам.дол/тон 145.40 145.40 144.10 144.10-1.30-0.89% Цагаан алт, ам.дол/унц 1,572.75 1,578.88 1,516.75 1,521.75-50.75-3.23% Хүнс Элсэн чихэр, ам.дол/лб 21.29 21.45 20.50 20.81-0.40-1.89% Эрдэнэ шиш, ам.дол/лб 2,419.00 2,436.00 2,413.00 2,423.00-7.00-0.29% Бондын зах зээл Энэ 7 хоног Өмнөх 7 хоног Өөрчлөлт 2 year U.S. Treasury 0.25% 0.26% 0.01% 10 year U.S. Treasury 1.84% 1.94% 0.09% 30 year U.S. Treasury 3.03% 3.12% 0.09% 3 month USD Libor 0.47% 0.47% 0.00% Federal Funds Rate 0.25% 0.25% 0.00% 1 year U.K. Gilt 0.41% 0.42% 0.01% 2 year U.K. Gilt 0.40% 0.43% 0.02% 10 year U.K. Gilt 2.00% 2.13% 0.13% 30 year U.K. Gilt 3.27% 3.33% 0.06% Bank of England rate 0.50% 0.50% 0.00% PBOC 3 month (China) 2.63% 2.78% 0.15% PBOC 6 month bill (China) 2.64% 2.80% 0.16% SHIBOR 1 month (China) 3.93% 4.04% 0.11% SHIBOR 12 month (China) 5.10% 5.11% 0.01% Interbank Repo O/N (China) 2.97% 2.80% -0.17% Эх үүсвэр:блүүмберг 8

"Ти Ди Би Капитал" ХХК нь Хөрөнгө Оруулалтын банкны цогц үйлчилгээг харилцагчиддаа хүргэхээр арилжааны банкуудаас анх удаа Санхүүгийн Зохицуулах Хорооноос үнэт цаасны зах зээл дээр мэргэжлийн үйл ажиллгаа явуулах тусгай зөвшөөрөл авсан Худалдаа, Хөгжлийн банкны охин компани бөгөөд Монголын Хөрөнгийн биржийн гишүүн байгууллага юм. Бид андеррайтер, үнэт цаасны зуучлал, хөрөнгийн удирдлага, зөвлөх үйлчилгээ болон мэргэжлийн судалгаа, шинжилгээ зэрэг үйлчилгээнүүдийг харилцагчиддаа хүргэн ажиллаж байна. Холбоо барих: Хаяг: Худалдааны гудамж 7, Бага Тойруу 12, Чингэлтэй дүүрэг, Улаанбаатар, Монгол Утас: +976-11-311914, 326686 Факс: +976-11-311944 Цахим хаяг: info@tdbcapital.mn, Веб хуудас: www.tdbcapital.mn Мэдэгдэл Энэхүү хэвлэл /мэдээлэл, судалгаа/ нь Ти Ди Би Капитал ХХК-ийн нэрийн өмнөөс зөвхөн өөрийн үйлчлүүлэгчид /харилцагчид/-д мэдээлэл хүргэх зорилгоор бэлтгэгдсэн ба энэ нь аливаа нэг хөрөнгө оруулалтын зөвлөгөө болон аливаа санхүүгийн хэрэгслийг худалдах, худалдан авах санал биш болно. Судалгаа /хэвлэл/-г бэлтгэх үеийн байдлаар түүнд агуулагдаж буй мэдээллийн үнэт бодит байдлыг хангах талаар шаардлагатай ажиллагааг хийсэн бөгөөд Ти Ди Би Капитал ХХК нь мэдээллийн үнэт бодит байдалд баталгаа гаргахгүй. Уг мэдээлэл нь ямарваа нэг урьдчилсан мэдэгдэлгүйгээр өөрчлөгдөж, хувьсаж болно. Хүний болон аливаа бусад техникийн саатал, алдааг харгалзан үзсэний үндсэн дээр Ти Ди Би Капитал ХХК нь энэхүү мэдэгдэлд агуулагдаж буй мэдээллийн үнэн зөв, бодит байдал, цаг хугацааны хэмжүүр болон бусад зүйлд мэдэгдэл, баталгаа гаргахгүй болно. Энэхүү мэдэгдэлд агуулагдаж буй мэдээллийн үйл ажиллагаандаа шууд болон шууд бус байдлаар ашиглсанаас үүдэн аливаа хувь хүн, хуулийн этгээдийн үйл ажиллагаанд учирсан хохиролд Ти Ди Би Капитал ХХК хариуцлага хүлээхгүй болно. 9